Ce este Fannie Mae?
Fannie Mae, adică Federal National Mortgage Association este o întreprindere sponsorizată de guvernul Statelor Unite (GSE) care a fost înființată în anul 1938 de către Congres pentru a stimula piața ipotecară secundară în timpul marii depresiuni care presupune finanțarea împrumutătorilor ipotecari, oferind astfel acces la finanțare ipotecară accesibilă pe toate piețele în orice moment.
Fannie Mae este principala sursă de finanțare ipotecară din Statele Unite. Servesc oamenii care doresc să cumpere o casă în America. Scopul lor principal este de a se asigura că proprietarii, cumpărătorii și chiriașii de case din toată țara au acces la oportunități de finanțare accesibile și misiunea lor este de a oferi sisteme inovatoare, mai puternice, mai sigure și eficiente de finanțare a locuințelor. Acesta își propune să ofere lichiditate numărului masiv de bănci și companii ipotecare care își împrumută banii pentru finanțarea locuințelor prin investiții pe piața ipotecară și, de asemenea, prin punerea în comun a împrumuturilor în titluri garantate cu ipotecă.
Cum functioneazã?
Fannie Mae vizează brokerii ipotecari, băncile și uniunile de credit pentru achiziționarea de credite ipotecare și convertește riscul asociat împrumuturilor de la instituțiile financiare de creditare către entitate. Acest proces de cumpărare a creditelor ipotecare are ca rezultat mai multă lichiditate și, prin urmare, acest lucru dă naștere la tot mai multe opțiuni pentru subscrierea altor credite ipotecare. Există criterii stricte pentru selectarea creditorilor ipotecare care își pot vinde titlurile către Fannie Mae. Există, de asemenea, multe tipuri de pachete similare, cum ar fi fondurile de pensii, fondurile speculative, fondurile de dotare oferite de agenție pe piață.
Ei dețin valorile mobiliare subiacente chiar și după vânzarea valorilor mobiliare garantate ipotecar către investitori. Cota din plata lunară a ipotecii este, de asemenea, împărțită investitorilor în mod proporțional. Diverse criterii includ diverși parametri pentru familiile cu venituri medii.
Istorie
În timpul Marii Depresii, aproape un sfert din proprietarii de locuințe din județ și-au pierdut casele și, în acel moment, băncile nu aveau fonduri suficiente pentru a acorda împrumuturi bancare. În acel moment, Congresul SUA l-a creat pe Fannie Mae pentru a ajuta bancherii să finanțeze împrumuturile ipotecare pentru locuințe, și anume împrumuturile pe termen lung și cu rată fixă, care au extins accesul la împrumuturi la prețuri accesibile și au cumpărat schimbări în industria imobiliară. Aceștia au folosit strategiile de cumpărare și garanție pe piețele ipotecare secundare, emise de creditori în loc să își asigure ipotecile pe piață.
Până în anul 1990, a existat un monopol al acestor două companii pe piața ipotecară secundară. De asemenea, a existat o concurență tot mai mare din partea companiilor convenționale din cauza creșterii reglementărilor federale și a noilor reglementări. Dar, a existat încă o dominație a lui Fannie Mae și a lui Freddie Mac pe piața secundară.
Când a existat o mare depresie pe piață, a existat multă lipsă din partea debitorului și, din acest motiv, băncile s-au trezit foarte lipsite de numerar și alte fonduri. Prin urmare, pentru a evita o astfel de situație de deficit de numerar, guvernul a introdus cele două companii de mai sus în anul 1938.
Diferența dintre Fannie Mae și Freddie Mac
Există multe asemănări între Fannie Mae și Freddie Mac. Cu toate acestea, dacă vorbim despre diferențe, diferența semnificativă este pe piața țintă. Principala piață țintă pentru Fannie Mae este cea a marilor creditori comerciali de la care cumpără ipoteci, în timp ce ținta pentru Freddie Mac este băncile mai mici de la care cumpără ipotecile.
De asemenea, există o diferență în nivelul veniturilor împrumutătorilor. Persoanele care câștigă 80% sau mai puțin din venitul mediu al zonei pot obține împrumutul gata de acasă de la Fannie Mae. Cu toate acestea, Freddie Mac oferă acasă programe posibile care împrumută sau chiar care nu pot câștiga mai mult decât venitul mediu din zonă și, de asemenea, care locuiesc în casă.
