Ce este plata principală?
Plata principală este acea componentă a rambursării care reduce suma datorată datoriei restante. În finanțe, un împrumut, atunci când este datorat, necesită plăți prin rate echivalente, care are două componente - plata dobânzii (reducerea părții dobânzii datorate la împrumut) și plata principalului (reducerea directă a sumei datorate a împrumutului). Atunci când se ia un împrumut, creditorul și împrumutatul decid reciproc asupra ratelor care ar fi efectuate de împrumutat la intervale stabilite. Aceste rate reprezintă, de asemenea, dobânda sau costul de oportunitate pe care creditorul îl renunță la acordarea împrumutului.
Tipuri de plăți principale
În general, există două tipuri de planuri de rambursare - chiar plăți de principal și chiar plăți totale.
# 1 - Chiar și plăți principale
Chiar și în cazul plăților de principal, valoarea plății de principal este aceeași pentru fiecare plată. Se calculează pur și simplu utilizând suma împrumutului inițial împărțit la numărul de rate. Componenta dobânzii la un astfel de tip este dobânda percepută pentru perioada aferentă sumei restante.
# 2 - Chiar și plățile totale
Chiar și în cazul plăților totale, valoarea rambursării rămâne aceeași pe parcursul perioadei; cu toate acestea, componenta dobânzii scade în timp ce mărimea plății principale crește. Este important să rețineți că rata rămâne aceeași.
Pentru rambursările anuale echivalente, se utilizează următoarea formulă:
Rate echivalate = P * r * (1 + r) n / ((1 + r) n - 1 )
Unde,
- P = Suma principală datorată
- r = Rata dobânzii pentru perioadă
- n = Numărul de rate
Principalele exemple de plată și calcul
Să luăm un exemplu și să înțelegem. Domnul John dorește un împrumut de 100.000 USD pentru a-și extinde afacerea și merge la Bank ABC LLC. Banca decide să-i împrumute banii cu 2,0% pe an, cu un mandat de 5 ani peste care va rambursa împrumutul în 5 rate. Domnul John, în funcție de condițiile împrumutului, ar putea face rambursările chiar prin plăți de principal sau chiar plăți totale.
Tabelul de amortizare în fiecare astfel de caz este prezentat mai jos.
Calculul plăților principale rămâne neschimbat, în timp ce modificările componentei dobânzii se bazează pe suma restantă.
- În cazul în care plățile se bazează pe „Plăți totale totale”, ar trebui mai întâi să găsim rate echivalente pentru care să introducem datele necesare în formula de mai sus. În cazul dat P = 100.000 $ cu r = 2.0% și n = 5.
- Când conectăm intrările în ecuație, obținem 21 215,8 USD, care este plata care trebuie efectuată la sfârșitul fiecărui an timp de 5 ani. Este important să rețineți aici că această plată include și componenta dobânzii și, în cele din urmă, ceea ce rambursați peste 5 ani ar fi mai mult decât a luat inițial principalul, care este de 100.000 USD.
- Tabelul de mai jos arată cum se amortizează suma restantă pe durata de viață a împrumutului. Rambursarea rămâne aceeași pe parcursul perioadei cu componenta dobânzii, reducându-se cu rambursarea principalului conform calendarului.
Componenta principală = Rambursare - (Suma inițială * r)
Dacă, la sfârșitul anului 2, John decide să ramburseze o sumă suplimentară de 20.000 USD împreună cu plata echivalentă de 21.215,8 USD, această plată suplimentară va reduce direct suma restantă la 41.184,0 USD, iar programul de amortizare a împrumutului se va modifica.
- În scenariul de mai sus, John a reușit să își ramburseze împrumutul cu un an mai devreme (dat fiind că rămâne cu aceeași sumă de plăți echivalente în fiecare an) și a economisit de fapt dobânzi. În cazul inițial, suma dobânzii plătite pe durata de viață a împrumutului a fost de 6.079,2 USD, în timp ce în scenariul menționat mai sus, suma dobânzii plătite pe durata de viață a împrumutului este de 4.855,2 USD, care este mai mică cu 1.244,0 USD
- John, cu condiția ca acordul de împrumut să-i ofere o opțiune, poate continua și împrumutul timp de 5 ani prin restructurarea ratelor echivalate la sfârșitul anului 2 cu plata principală de 20.000 USD.
- Banca va calcula din nou ratele echivalate pentru o perioadă de 3 ani acum, cu privire la suma restantă, care este de 41.184,0 USD. Tabelul de amortizare pentru acest caz este prezentat mai jos;
Avantajele plății principale
- Plata anticipată economisește dobânzi pentru perioada respectivă.
- Datoria redusă crește numerarul gratuit disponibil pentru acționarii acționari ai companiei sau, în cazul unei persoane fizice, numerar gratuit pentru el însuși sub formă de dobândă economisită.
- În cazul unei companii, aceasta conduce la un bilanț sănătos din cauza nivelurilor reduse de datorie.
- Ideal pentru companiile bogate în numerar, fără alte proiecte în care să investească
Dezavantaje ale plății principale
- În cazuri, banii folosiți pentru plata părții principale pot fi uneori folosiți pentru alternative mai bune.
- Este important să se ia în considerare diferite proiecte și VAN-ul lor înainte de a lua o decizie cu privire la rambursarea principalului, care uneori ar putea merge prost.
- Uneori banca percepe o taxă noțională atunci când debitorul efectuează o rambursare a principalului.
Concluzie
- Plata principalului duce la rambursarea accelerată a împrumutului și reduce suma datorată. Tranzacțiile echivalate au două componente: componenta dobânzii și componenta principală. Componenta principală se îndreaptă către suma reală datorată, spre deosebire de componenta dobânzii în care banca percepe debitorul.
- Plata principalului are propriile argumente pro și contra. Ar putea fi avantajos, în timp ce uneori ar putea fi dezavantajos. Este important ca suma utilizată pentru a achita răspunderea să nu fie mai bine folosită într-un proiect care câștigă mai mult decât dobânda economisită. Este foarte important să luați în considerare valoarea în timp a banilor în timp ce luați astfel de decizii.
