Diferența dintre fondurile mutuale și ETF-urile
Fondurile mutuale se referă la schemele de investiții care sunt gestionate în mod activ și profesional în cazul în care casele fondului colectează banii diferiților investitori și apoi îi investesc în diferitele participații în case de zone diversificate, în timp ce ETF-urile (fonduri tranzacționate la schimb) se referă la coșul de valori mobiliare sunt tranzacționate la bursă ca o acțiune și aceste fonduri sunt gestionate pasiv și pot fi tranzacționate liber pe piață de la bursa în care este listat același.
Există o varietate de căi de investiții pentru ca investitorii să își crească banii. Fondurile mutuale și ETF-urile sunt două astfel de moduri care ghidează în înmulțirea investițiilor făcute cu o linie de delimitare între ele. Fondurile mutuale implică un obiectiv financiar comun prin care societatea de administrare a activelor va investi fondurile acumulate în diferite valori mobiliare pe piețele de capital și monetare. Acestea sunt considerate a fi un refugiu sigur, deoarece urmează un set dat de strategii cu scopul de a oferi randamente consistente peste rata de rentabilitate a pieței.
ETF-urile pe de altă parte sunt similare cu fondurile mutuale, dar sunt tranzacționate la bursă.
Fonduri mutuale vs Infografii ETF-uri
Să vedem diferențele de top dintre fondurile mutuale și ETF.
Diferențe cheie
- Fondurile mutuale reprezintă un fond de investiții de la diverși investitori, care vor investi în continuare pe piața de valori în numele investitorilor. Investiția va fi realizată în valori mobiliare diversificate cu scopul de a oferi randamente mai mari decât rata de rentabilitate fără risc predominantă. Pe de altă parte, un ETF este un fond de investiții tranzacționat la bursă. Aceste ETF urmăresc un indice precum indicele bursier / indicele obligațiunilor.
- Fondurile mutuale implică tranzacționarea veniturilor din acțiuni ale casei de fonduri, în timp ce ETF-urile implică activități de tranzacționare între doi investitori pe piața secundară.
- Raportul mediu de cheltuieli al fondurilor mutuale este relativ mai mare, deoarece urmăresc mai mulți indici și valori mobiliare, în timp ce ETF-urile urmăresc un anumit indice și adoptă o strategie pasivă, care reduce și mai mult raportul mediu de cheltuieli. Acest aspect poate improviza și mai mult rentabilitatea investițiilor oferite.
- Fondurile mutuale sunt gestionate în mod activ de către administratorii de fond desemnați, care sunt responsabili pentru cumpărarea și vânzarea continuă a valorilor mobiliare pentru a depăși randamentul așteptat. ETF-urile urmează un stil de management pasiv, deoarece corespund unui anumit indice și așteaptă oportunitatea înainte de a lua o decizie.
- Orice vânzare sau răscumpărare într-un fond mutual conduce la un nivel mai ridicat al impozitului pe câștigurile de capital în comparație cu ETF-urile. Astfel, ETF-urile au o eficiență fiscală mai mare datorită structurii care permite scăderea substanțială sau evitarea distribuțiilor de capital.
- Un cont de tranzacționare a acțiunilor nu este obligatoriu în timpul achiziționării unui fond mutual, dar din moment ce ETF-urile sunt tranzacționate pe piața de valori, un cont de tranzacționare a acțiunilor devine obligatoriu.
- Fondurile mutuale sunt tranzacționate pe NAV, care este cotat la sfârșitul zilei, dar un ETF este tranzacționat pe tot parcursul zilei, cum ar fi acțiunile.
- Fondurile mutuale nu implică taxe de brokeraj, dar sunt aplicabile în cazul ETF.
Tabel comparativ Fonduri mutuale vs. ETF-uri
| Baza de comparație | Fond reciproc | ETF-uri |
| Sens | Este un vehicul de investiții care este gestionat într-o manieră profesională. Resursele sunt colectate de la mai mulți investitori și tranzacționate în numele clienților. | Un sistem de investiții urmărește indicele. În continuare sunt listate și tranzacționate la bursă. |
| Stil de conducere | Activ, dar în limitele menționate în Prospect | Stil pasiv |
| Cerința contului de tranzacționare | Neesențial | Necesar pentru tranzacții |
| Sarcina fiscală | Impozitul pe câștigurile de capital este ridicat din cauza tranzacțiilor frecvente | Comparativ, se impune impozitul mai mic |
| Brokeraj | Nu se aplică din cauza achiziționării directe a fondurilor | Este necesar să fie plătit |
| Cheltuieli | Raport de cheltuieli ridicat | Cheltuielile sunt mai mici, deoarece nu sunt tranzacționate în mod activ, ceea ce determină scăderea raportului cheltuielilor. |
| Activități de tranzacționare | Apare în casa fondului | Au executat către și de la investitorii de pe piețe. |
Concluzie
După discuția detaliată de mai sus, ambele sunt modele de investiții similare, cu scopul de a maximiza profiturile din investițiile primite. Ambele au argumentele pro și contra și, în funcție de capacitatea de asumare a riscurilor și de strategia dorită a investitorilor, oricare dintre instrumente poate fi urmărit.
Un alt avantaj este că ambele pot fi incluse în portofoliul individual pentru a maximiza randamentele.
