Definiția finanțării activelor
Finanțarea activelor se referă la o afecțiune a împrumutului bazată pe puterea financiară a organizației prin ipotecă sau ipotecare a activelor din bilanț, care include terenuri și construcții, vehicule, utilaje, creanțe comerciale, precum și investiții pe termen scurt în care valoarea activelor este stabilită în plată regulată intervalele părții neplătite a activului împreună cu dobânzile.
Tipuri de finanțare a activelor
Mai jos sunt prezentate cele 5 tipuri diferite pe care ar trebui să le cunoașteți.
# 1 - Leasing financiar
În leasingul financiar, toate drepturile și obligațiile proprietății sunt transferate locatarului (companiei) și pentru orice durată. Valoarea activului este afișată în bilanțul locatarului ca pasiv sau activ în perioada contractului, în timp ce chiria este tratată ca o cheltuială și debitată în contul de profit și pierdere. Locatarul este pe deplin responsabil pentru întreținerea activului în perioada contractului.
# 2 - Achiziționează achiziție
În Hire Purchase, o companie de finanțare numită aici locator achiziționează activul în numele locatarului (afacerea). În această opțiune, activul este deținut de locator până la ultima plată și, în timpul ultimei plăți, locatarului i se oferă opțiunea de a cumpăra echipamentul la o rată nominală. Valoarea activului este afișată în bilanțul locatarului ca pasiv sau activ în perioada contractului, în timp ce chiria este tratată ca o cheltuială și debitată în contul de profit și pierdere.
# 3 - Leasing operațional
Conform acestui contract de leasing, activul este preluat pentru o perioadă scurtă și nu pentru întreaga viață de lucru. Aici, locatorul va prelua activul la sfârșitul contractului, iar responsabilitatea de întreținere revine locatorului sau, în caz contrar, este responsabil locatarul. Activul nu este afișat într-un bilanț, deoarece este pentru o perioadă nominalizată, iar plata se percepe în contul de profit și pierdere.
# 4 - Închiriere de echipamente
În cadrul leasingului de echipamente, există un acord contractual în care proprietarul activului, adică locatorul, permite locatarului să utilizeze activul pentru o perioadă contractuală pentru care urmează să fie plătite închirieri regulate. Aici, proprietatea asupra echipamentului rămâne a locatorului și, în cazul încălcării oricăror termeni ai acordului, locatorul are dreptul de a anula contractul de închiriere.
# 5 - Refinanțarea activelor
În cadrul refinanțării activelor, active precum vehicule, clădiri etc. sunt utilizate pentru a asigura un împrumut. Este ca și cum nu s-au făcut plățile împrumuturilor, creditorul ia bunul care a fost garantat împotriva împrumutului pentru a acoperi suma dată. Suma împrumutată depinde de valoarea activului. Uneori, împrumuturile garantate cu active sunt utilizate pentru consolidarea datoriilor.
Exemplu de finanțare a activelor
Există o companie pe piață, X ltd, care conduce afacerea agricolă. Datorită unei creșteri a utilizării produsului agricol produs de companie, cererea pentru aceeași creștere pe piață pe care nu au putut să o satisfacă în totalitate. Așadar, conducerea a decis să își mărească activele, care includ noile tractoare și alte piese ale mașinilor agricole pentru creșterea capacității de producție.
Deoarece afacerea este o afacere de dimensiuni medii, ei nu își pot permite costurile achiziționării de utilaje noi cu suma lor existentă de fonduri. După ce au explorat mai multe opțiuni pentru finanțare, au decis să opteze pentru opțiunea de finanțare a activelor, deoarece în acest caz nu li se cere să ofere garanție suplimentară, deoarece activul finanțat poate acționa și ca garanție necesară pentru finanțare. De asemenea, rata dobânzii în cazul finanțării activelor este mai bună în mod semnificativ decât rata dobânzii la împrumuturile comerciale care le era disponibilă.
Deci, în acest caz, compania și furnizorul de finanțare a activelor au decis și au convenit reciproc că furnizorul de finanțare a activelor va achiziționa echipamentele pe care afacerea le cere și compania va prelua activele de la ei în leasing în următoarele 48 de luni, rambursând 5000 $ , 000 din costurile de cumpărare plus rata dobânzii la rata dobânzii de 8,5% pe an.
După ce a decis termenii și condițiile, furnizorul de finanțare a activelor a cumpărat activele și le-a livrat aceleași afaceri. În următoarele 48 de luni, compania a efectuat plăți regulate pentru active. După încheierea contractului, furnizorul de finanțare a activelor a oferit companiei să cumpere activele închiriate la valoarea nominală. Astfel, acesta este exemplul finanțării activelor.
Avantaje
- Împrumutul care utilizează finanțarea activelor este ușor de obținut în comparație cu împrumuturile bancare tradiționale.
- Majoritatea acordurilor în cazul finanțării activelor au o rată a dobânzii fixă, care este avantajoasă pentru persoana care împrumută banii.
- În cazul finanțării activelor, plata se fixează, ceea ce facilitează companiile să își pregătească și să gestioneze bugetele și fluxurile de numerar.
- Dacă în cazul în care persoana nu reușește să ramburseze suma, aceasta duce doar la pierderea activelor și nimic mai mult.
Dezavantaje
- În cazul finanțării activelor, companiile păstrează chiar activele importante necesare pentru gestionarea afacerii pentru luarea împrumutului, ceea ce le pune în pericol să piardă active importante de care au nevoie pentru a-și desfășura activitatea.
- Valoarea activelor împotriva cărora este garantat împrumutul poate varia în cazul finanțării activelor. Există posibilitatea ca activul păstrat ca garanție să fie evaluat la suma mai mică.
- Deoarece activele sunt păstrate ca garanție în finanțarea activelor, această metodă nu este atât de eficientă în scopul asigurării finanțării pe termen lung de către nicio afacere.
Puncte importante
- Acest tip de finanțare ajută compania să obțină împrumutul prin gajarea activelor sale din bilanț.
- Unele companii preferă să finanțeze activele folosind opțiunea de finanțare a activelor în loc de finanțarea tradițională, deoarece finanțarea în cazul opțiunii de finanțare a activelor se bazează pe active în sine și nu pe percepția băncilor și a altor instituții financiare cu privire la bonitatea și perspectivele de afaceri viitoare ale companiei.
Concluzie
Adesea este folosit de multe companii ca soluție pentru finanțarea pe termen scurt, cum ar fi plata către angajați, furnizori sau pentru finanțarea creșterii acesteia. Împrumutul care utilizează finanțarea activelor este ușor de obținut și într-un mod mai flexibil în comparație cu împrumuturile bancare tradiționale. Pentru startup-uri și pentru celelalte afaceri în creștere, este de o importanță deosebită, deoarece le oferă o modalitate ușoară de a-și mări capitalul de lucru. Finanțarea activelor este utilă pentru multe afaceri în multe feluri, dar înainte de ao utiliza, compania ar trebui să se asigure că această opțiune de finanțare este corectă și se potrivește cel mai bine modelului său de afaceri.
