Ce este finanțarea lanțului de aprovizionare?
Finanțarea în lanțul de aprovizionare (SCF) sau factoringul invers este un aranjament între cumpărător, furnizor și un finanțator sau factor prin care plata pentru creanțele de către furnizor este primită în avans, beneficiind astfel atât cumpărătorului, cât și furnizorului.
Explicaţie
- La efectuarea unei tranzacții, devine vital pentru cumpărător să extindă linia de fond de rulment plătind furnizorului cât mai târziu posibil, deoarece acest lucru ar însemna blocarea mai puține fonduri și disponibilitatea mai multor fonduri pentru afacere. Cu toate acestea, furnizorul nu ar considera această condiție ideală și condițiile de afaceri cu cumpărătorul ar putea fi afectate dacă întârzierea este prea mare.
- Pentru a ajuta la această problemă, cumpărătorul și furnizorul încheie un acord reciproc cu un finanțator extern care folosește facturile ridicate și acordă furnizorului credit pe această bază. Când plățile pe factură devin efectiv datorate, aceasta primește plata de la cumpărător. Prin aceasta, furnizorul a avut acces timpuriu la creanțele sale, iar cumpărătorul nu a trebuit nici să-și compromită fereastra de plată. Astfel, finanțarea lanțului de aprovizionare permite ambelor părți să își îndeplinească obiectivele fără a se dovedi dezavantajoase pentru cealaltă.
Caracteristici ale finanțării lanțului de aprovizionare
- Finanțarea lanțului de aprovizionare implică participarea unui terț sau a unui finanțator al lanțului de aprovizionare care ajută la completarea modelului
- Nu este un împrumut, este doar extinderea creditului pentru asistență reciprocă atât a cumpărătorului, cât și a furnizorului
- Spre deosebire de factoring, care este inițiat de furnizor, acesta este inițiat de cumpărător. Prin urmare, uneori este denumit și factoring invers. Deci, spre deosebire de factoring care este îndreptat doar către obiectivele vânzătorului, SCF îndeplinește atât obiectivele cumpărătorului, cât și ale vânzătorului.
- Deoarece SCF funcționează pe baza facturilor ridicate de vânzător asupra cumpărătorului, acesta este luat în considerare după diligența cuvenită a bonității cumpărătorului. Dacă cumpărătorul nu are o credibilitate bună, finanțatorul poate refuza să finanțeze furnizorul în avans.
Cum functioneazã?
Finanțarea lanțului de aprovizionare funcționează în următoarele moduri:
- Cumpărătorul și vânzătorul încheie un acord între ei și cu un finanțator al lanțului de aprovizionare.
- Tranzacțiile dintre cumpărător și vânzător au loc, iar vânzătorul ridică facturi asupra cumpărătorului.
- Cumpărătorul trebuie apoi să încarce facturile într-o facilitate cloud a finanțatorului lanțului de aprovizionare.
- Vânzătorul aprobă facturile și primește plata pentru aceste facturi de la finanțator. Plata primită este o valoare a facturii mai mică decât taxele de finanțare pentru plata anticipată.
- Finanțatorul se apropie apoi de cumpărător și primește înapoi plata pentru facturi la data scadenței efective a facturilor. În funcție de natura acordului, taxele de finanțare pot fi suportate de una dintre părți sau de ambele.
Exemplu de finanțare în lanțul de aprovizionare
- Să spunem cu clientul A cumpără bunuri în valoare de $ 1000 de la B la 31 st august , care se datorează în 2 luni. Acum, A ar dori să efectueze plata cât mai târziu posibil pentru a utiliza fondurile din acestea în afacerea sa, în timp ce B ar dori să primească plata imediat. Apoi se apropie de finanțatorul F și ajung la un acord reciproc.
- Acum, după ce facturile în valoare de 1000 USD au fost ridicate de B pe A, le transferă către F. După diligență și verificare, F transferă întreaga sumă minus taxele de finanțare către B, să zicem 990 USD. B poate utiliza acum plata pe care a primit-o în avans. De asemenea, după 2 luni de când facturile ajunge efectiv la data de 31 st octombrie F se apropie de A pentru a obține plata pentru facturile. În acest scenariu, va primi o plată totală de 1000 USD. Finanțatorul câștigă taxe de 10 USD plus orice alte dobânzi pe care le-ar putea percepe pe baza acordului. B primește plata în avans, chiar dacă ar trebui să renunțe la o sumă mică, iar A plătește în continuare la data scadenței efective a facturilor.
Finanțarea lanțului de aprovizionare vs Finanțarea comerțului
- Spre deosebire de finanțarea din lanțul de aprovizionare care necesită ajutorul unui finanțator extern și facturile ridicate pentru a obține fonduri care circulă între părțile interesate, în general în finanțarea comerțului, este implicată o bancă care ajută la finanțarea comerțului dintre un importator și un exportator. De asemenea, finanțarea comercială ar putea implica o bancă care garantează plata de la cumpărător în cazul în care există o neplată din partea cumpărătorului sau ori de câte ori furnizorul solicită plata, după caz.
- Finanțarea comercială nu se bazează pe facturi, ci folosește alte forme de plată, cum ar fi acreditivul (pentru tranzacțiile de import-export) sau garanțiile bancare (pentru plățile interne)
- Finanțarea comerțului este în general un acord între cumpărător și bancă, totuși lanțul de aprovizionare este un acord între cumpărător, furnizor și finanțator.
- În timp ce finanțarea comercială este o formă de împrumut sau credit extinsă de bancă, finanțarea lanțului de aprovizionare nu face decât să finanțeze creanțele pe baza facturilor și a bonității cumpărătorului.
Avantaje
- Funcționează în avantajul reciproc al furnizorului și al cumpărătorului, extinzând linia de credit și obținând fondurile disponibile furnizorului
- Îmbunătățește relația dintre cumpărători și vânzători și deschide calea pentru viitoarele tranzacții
- Îmbunătățește bonitatea cumpărătorului și oferă avantajul lichidității vânzătorului
- Spre deosebire de implicarea băncilor care percep o rată mai mare, costul finanțării în cazul finanțării lanțului de aprovizionare este relativ mic
Dezavantaje
- Deoarece un finanțator nu este o bancă, există un element de risc în relațiile cu o terță parte
- Este folosit ca instrument pentru acoperirea plăților pentru bunuri dubioase.
- Poate fi utilizat numai pentru finanțarea produselor finite care au o valoare de piață ușor disponibilă
Concluzie
Finanțarea în lanțul de aprovizionare este un mod inovator de a ajuta la cerințele de credit atât ale cumpărătorilor, cât și ale vânzătorilor. Este o extensie a formei de finanțare factoring care a fost folosită de multă vreme de către furnizori. Odată cu acordul încheiat atât de furnizori, cât și de cumpărători, există o reducere a incertitudinii și ar fi adoptată de tot mai mulți parteneri în viitor.
