Definiția acceptării bancherului
Acceptarea bancherului este un instrument financiar care este garantat de bancă (în loc de titularul contului) pentru plățile la o dată viitoare. Înseamnă pur și simplu că banca a acceptat răspunderea de a plăti terțul în cazul în care deținătorii de cont se implică. Este utilizat în mod obișnuit în comerțul transfrontalier pentru asigurarea exportatorilor împotriva riscului de neplată al contrapartidei.
Cum funcționează acceptarea bancherului?
Un importator încheie o tranzacție cu exportatorul dintr-o altă țară. Exportatorul este pregătit să furnizeze întreaga cantitate până la portul țării importatoare. Cu toate acestea, exportatorul are nevoie de o asigurare de plată. Pe de altă parte, importatorul este îndoielnic dacă exportatorul va furniza mărfurile cu cantitatea corectă și cu o calitate adecvată după efectuarea plății complete către exportator.
Prin urmare, ambele părți prezintă unele riscuri legate de tranzacții. Aici intră în joc acceptarea bancherului.
Bancherul importatorului asigură exportatorului prin acceptarea bancherului. Exportatorul este asigurat în mod rezonabil de plată, deoarece banca o garantează. Acest lucru facilitează comerțul dintre părți. În caz de îngrijorare cu privire la calitatea și / sau cantitatea mărfurilor, exportatorul și importatorul pot decide în consecință.
Aceasta oferă sprijin financiar și importatorilor. Dacă totul merge bine, bancherul șterge plata la data scadenței specificată în acceptarea bancherului. Pentru un astfel de serviciu, bancherul financiar va percepe un comision titularului de cont.
Exemplu
Să presupunem că o companie americană dorește să cumpere 1000 de unități de telefoane mobile la un preț acumulat de 1 milion de dolari de la o companie germană. Bancherii americani emit Acceptarea bancherilor către firma germană pentru o perioadă de credit de 40 de zile. Odată ce exportatorul expediază telefoanele mobile, acesta furnizează dovada (adică documente) către Banca SUA și primește acceptul bancherului.
Acum, firma germană are opțiunea fie să rețină factura până la scadență, fie să o reducă astăzi prin banca germană. Prin reducere, ea primește suma chiar astăzi cu o reducere de 6.235%, adică primește 937.650 USD. Aceasta se numește actualizarea facturii.
Acum, bancherul german are alte opțiuni, fie să rețină până la scadență pentru a primi 1 milion de dolari, fie să o reducă în continuare unei alte părți. Acest lucru continuă până la acceptarea bancherului până la scadență. Deținătorul final primește valoarea nominală.
Caracteristică
- Acceptarea bancherului este emisă împotriva bonității părții. Bancherul primește un comision pentru facilitarea unui astfel de comerț și, astfel, profitul băncii este implicat în executarea cu succes a contractului.
- Acceptarea bancherului este disponibilă numai pentru clienții cu un istoric de credit bun. Astfel de clienți sunt de obicei entități corporative cu istoric de credit bun. O astfel de solvabilitate este legată și de investiția în obligațiuni.
- O altă caracteristică este comercializarea sa. Este un instrument de datorie pe termen scurt care poate fi tranzacționat pe piață, adică un astfel de instrument poate fi vândut pe piață. Într-un astfel de caz, răspunderea de a plăti datoria este transferată unei terțe părți. Un astfel de transfer este fezabil numai datorită practicii etice și a regulilor stricte de evaluare a creditului, urmate de entitate.
- Acceptarea bancherului este cunoscută pentru conversia sa ușoară din instrument în bani grei reali. Se spune că are o lichiditate mai mare, deoarece suma este transmisă din contul deținătorului băncii în contul de debit în momentul creării instrumentului. Astfel, există confirmarea lichidității cu un risc mai mic.
Obținerea acceptării bancherului
- O entitate de afaceri care dorește să încheie o tranzacție de mare valoare se va adresa bancherului său cu care are un cont. Trebuie să furnizeze detalii despre tranzacția care urmează să fie executată și valoarea creditului necesar.
- Bancherul va evalua credibilitatea titularului de cont din diferite motive și, în special, istoricul creditului titularului de cont. Dacă este satisfăcut pe toate fronturile, va accepta răspunderea în numele titularului contului.
- Deținătorii de cont trebuie să dovedească disponibilitatea fondurilor suficiente la data executării și trebuie să plătească cheltuielile către bancă.
Ratele de acceptare și tranzacționabilitatea bancherului
Datorită acceptării de către bancă a obligației de plată a datoriei este garantată de bancă, instrumentul este asumat ca o investiție sigură de către jucătorii de pe piață. Astfel, un astfel de instrument poate fi tranzacționat cu o reducere la față. Reducerea la valoarea nominală nu este altceva decât rata dobânzii percepută la un spread nominal peste bonurile de trezorerie din SUA.
De exemplu, să spunem că bancherul are o datorie de acceptare de 150000 USD pentru tranzacțiile care urmează să fie executate. Deținătorul (adică exportatorul) căruia i se oferă o astfel de asigurare, poate vinde instrumentul pe piața secundară, spunând la 145000 USD. Astfel, răspunderea bancherilor nu se modifică. O astfel de tranzacționare pe piața secundară dovedește comercializarea instrumentului.
Beneficii
- Deținătorul contului (adică importatorul) pentru a cărui neîndeplinire a obligațiilor este asigurată, nu trebuie să plătească suma în avans. Suma pasivului este debitată numai la data scadenței plății.
- Acceptarea bancherului facilitează comerțul între cele două părți necunoscute. Acest lucru ajută la creșterea încrederii între entitățile de afaceri.
- Exportatorul este asigurat de plata sa, iar importatorul este asigurat de primirea la timp a mărfurilor.
- Exportatorul nu trebuie să-și facă griji cu privire la neplată, deoarece o instituție financiară dintr-o țară garantează plata.
- Oferă o acoperire suplimentară tranzacției la suma nominală percepută de bancher.
- Garanțiile de plată promovează afacerea.
Riscuri
- Riscul principal al unui bancher financiar este incapacitatea de a plăti de către titularul contului. Bancherul a acceptat riscul de neplată. Banca va trebui să onoreze plata, chiar dacă titularul contului nu menține fonduri suficiente la data plății. Acesta este motivul pentru care toate băncile nu emit acceptul bancherului.
- Pentru acoperirea riscului bancherului, acesta poate solicita importatorului să ofere garanții colaterale în numele băncii.
- Chiar dacă bancherul a făcut verificarea fundamentală, acesta încă se confruntă cu riscul de lichiditate din partea importatorului.
