Investment Banking vs Hedge Fund
Cei mai mulți oameni merg pentru investiții bancare sau fonduri speculative, crezând că plătesc bani uriași. Da, ei fac. Dar acesta nu poate fi singurul motiv pentru care doriți să alegeți o carieră. Trebuie să vedeți și alte aspecte - câte ore de muncă trebuie să faceți zilnic, cum va evolua curba dvs. de învățare, cum ați putea supraviețui orelor lungi pe care le-ați investi în carieră punând totul în așteptare, cum fericit că ați fi pe termen lung. Acestea sunt întrebările pe care ar trebui să le puneți înainte de a trece de la facultate într-una dintre aceste oportunități de carieră profitabile.
În acest articol, vom vedea cum ambele pot rezona cu dvs. și cum ați putea găsi un punct dulce între ceea ce doriți și realitate. La suprafață, totul strălucește, dar asta nu înseamnă că totul este auriu. Nu, nu vă descurajăm să nu luați niciuna dintre căi; tot ce vrem să faceți este să luați o decizie în cunoștință de cauză. Doar citiți acest articol și faceți-vă propria diligență și apoi decideți ce carieră vi se potrivește cel mai bine. Nu există nimic de confundat în legătură cu aceste două cariere, deoarece acestea sunt complet diferite una de cealaltă; singurul aspect comun este că ambele sunt căi de carieră în domeniul finanțelor.
Investment Banking vs Hedge Fund - Perspectivă
Vedeți aceste două căi de carieră în această perspectivă.
Presupunem, în primul rând, că vrei să câștigi bani buni și acesta este obiectivul tău principal de a alege aceste două căi de carieră. Deci, vom vorbi despre compensație, în termeni reali.
Gata?
Investițiile bancare sunt ca și cum ai economisi bani în bancă și ai câștiga dobânzi simple; întrucât fondul speculativ economisește aceiași bani și câștigă dobânzi compuse pe termen lung. Dacă banii mari sunt motto-ul tău, ar trebui să te uiți cu atenție la acest lucru.
Când începe un asociat bancar de investiții, câștigă dolari mari, pentru că treaba lui este să strângă capital! Așadar, atunci când este capabil să reducă decalajul dintre companii și capital, câștigă și câștigă bani mari.
Dar fondul speculativ nu este chiar atât de simplu. Administratorii de fonduri speculative nu primesc o mulțime de bani imediat după aderare. Ei primesc mai puțin la început, mult mai puțin decât bancherii de investiții la început. Pentru că succesul în fondurile speculative este totul despre meritocrație! Dacă doriți să aveți succes în fondurile speculative, trebuie să știți că este vorba despre performanța investiției. Tot ce trebuie să faceți este să creați alfa în gestionarea banilor. Dacă aveți performanțe slabe, veți fi în afara afacerilor. Dacă depășiți performanța, vă aflați și veți putea câștiga bani grozavi pe termen lung.
Deci, ce se întâmplă dacă doriți să fiți administrator de fonduri speculative? Tot ce trebuie să faceți este să vă construiți înainte de a vă alătura ca administrator de fonduri speculative. Faceți cursuri de modelare financiară, înscrieți-vă la programul CFA și alăturați-vă cluburilor academice și de investiții. Cu cât veți putea adăuga mai multă valoare investiției, cu atât veți avea șanse mai mari.
Din următorul fapt, veți realiza de ce spunem acest lucru.
Să aruncăm o privire la ce se întâmplă după 10 ani.
În calitate de bancher de investiții, dacă investiți 10 ani în carieră, ați putea câștiga milioane, chiar zeci de milioane.
Și dacă îți investești cariera timp de 10 ani într-un fond speculativ, vei câștiga în miliarde. Ai citit-o bine! Este un miliard de dolari.
Așadar, acum puteți înțelege de ce v-am spus că operațiunile bancare de investiții seamănă cu câștigarea de dobânzi simple, în timp ce fondul speculativ se referă la câștigarea de dobânzi compuse.
Cursuri recomandate
- Instruire certificare analist financiar
- Instruire online cu privire la M&A
Investment Banking vs Hedge Fund - Educație
Pentru a lucra într-o bancă de top sau cu un fond speculativ, aveți nevoie de ceva lucru. De ce vă va angaja banca de investiții / fondul de acoperire de top? Desigur, ei se vor uita la trecutul tău și apoi la capacitățile tale de a le aduce rezultatele pe care le caută.
Deci, pur și simplu aveți nevoie de educație și de un fundal care să vă susțină mișcările în carieră.
Pentru a fi angajat de banca de investiții de top, primul dvs. motto ar fi să câștigați un MBA de la o B-School remarcabilă. Faceți o listă cu primele 10 B-School din lume. Verificați constrângerile precum bugetul, timpul, perspectivele de carieră, facultățile și beneficiile. Alege ce e mai bun. Și apoi ai terminat. Dacă sunteți selectat într-o școală MBA de top, jumătate din munca dvs. este terminată. Studiați din greu și pregătiți-vă și continuați să vă investiți timpul, banii și efortul în a afla mai multe despre activitățile bancare de investiții.
În cazul unui fond speculativ, este cu totul altă poveste. Este mai mult despre performanța investiției. Deci, trebuie să aveți un talent și o mulțime de cunoștințe în investiții. Pentru a vă asigura că marcați, înscrieți-vă la programul CFA. CFA este cel mai bun program dacă doriți să fiți profesioniști de investiții de top. Aflați tot ce puteți învăța despre modelarea financiară. Asociați-vă cu oameni care fac deja lucrul pe care visați să-l faceți. Pentru ei, a face timp este greu. Dar totuși, îi puteți invita la prânz și puteți pune cele mai importante întrebări despre industrie și profesie. Și, în timp ce faceți toate acestea, încercați să obțineți un stagiu într-un fond de acoperire de vârf. Dacă puteți obține acces la programul lor de internship, veți putea obține experiență reală și este probabil că vă vor numi cu normă întreagă în calitate de administrator al fondului de hedging.
Sarcini principale sau roluri de jucat
Să vedem ce face în fiecare zi un profesionist în domeniul investițiilor bancare sau un administrator de fonduri speculative.
Să vorbim mai întâi despre investițiile bancare. Sarcinile dvs. principale în fiecare zi ar fi - Cărți de investitii bancare, modelare și muncă administrativă. Lucrarea dvs. principală se învârte în jurul creării și modelării pitch-book. Munca administrativă este mai mică și adesea o puteți face în timpul liber. Acum, ce este crearea unui pitch-book? Un pitch-book înseamnă pur și simplu o prezentare a clientului. Ca profesioniști în domeniul băncilor de investiții, trebuie să înțelegeți prezentarea generală a pieței și, de asemenea, trebuie să aveți grijă de reprezentarea grafică a posibilelor rate de schimb. În afară de crearea unui pitch-book, trebuie să gestionați mai multe oferte în același timp. Veți pregăti modele pentru fuziuni (sau orice alte modele) pentru mai multe tranzacții în același timp și veți încerca să o atrageți pentru clienți; ca și pe baza reprezentării dvs., deciziile ar fi luate.De asemenea, trebuie să gestionați toate scenariile și vă va cere să efectuați analize de sensibilitate. Pe scurt, trebuie să vă ocupați de mai mulți clienți în același timp și să vă așteptați ca ziua să fie agitată.
În calitate de administrator de fonduri speculative, trebuie să vă ocupați în mod regulat de următoarele lucruri -
- Noi investiții / note noi: Obiectivul principal al unui hedge fund este evaluarea și cercetarea investițiilor. Am menționat deja că, în calitate de administrator de fonduri speculative, trebuie să vă asigurați că obiectivul dvs. final este îmbunătățirea performanței investiției. După evaluarea investițiilor, veți trimite un e-mail care prezintă aceleași (indicii cheie) către PM. Sau, uneori, dacă investiției trebuie să i se acorde mai multă atenție, puteți crea o notă întreagă care detaliază constatările dvs. și le puteți trimite.
- Oferte sursă și structură: accentul dvs. principal într-o zi ar fi să decideți asupra structurii termenilor privind activele mai puțin lichide sau tranzacțiile private / semi-private. De asemenea, trebuie să organizați prezentări pentru potențialele scenarii de tranzacționare către clienți.
- Actualizări de investiții: în calitate de administrator de fonduri speculative, ați lucra la mai multe participații. Astfel, dacă s-a produs o schimbare majoră care poate afecta investiția într-un mod major, trebuie să furnizați actualizări. De asemenea, poate fi necesar să actualizați teza completă.
- Materiale de marketing: trebuie să creați materiale de marketing în funcție de dimensiunea fondului dvs., astfel încât să puteți prezenta clienților potențiali. Trebuie să includeți benchmark, alfa / beta, raport clar, etc. și întreaga strategie, de asemenea, în materialele de marketing pentru a beneficia clienții dvs.
Investment Banking vs Hedge Fund - Cultură și stil de viață
Dacă vorbiți despre echilibrul dintre viața profesională și viața privată, atunci profesioniștii în domeniul băncilor de investiții nu o pot avea. Deoarece trebuie să lucreze 12-16 ore pe zi și sunt șanse ca de două-trei ori pe săptămână să aibă nevoie de toată noaptea pentru a încheia oferte importante. Cum vă puteți aștepta să aveți timp în familie sau să faceți altceva? Dar profesia bancară de investiții plătește foarte bine de la început. Astfel, profesioniștii care au dorința de a câștiga bani uriași pot schimba alte lucruri pentru cariera lor.
În cazul administratorilor de fonduri speculative, aceștia trebuie să muncească din greu; dar programul de lucru nu este la fel de agitat ca al profesioniștilor în domeniul băncilor de investiții. Asta nu înseamnă că administratorii de fonduri speculative se bucură de 4 ore pe zi de muncă. Nu. Programul lor de lucru se învârte în jur de 12 ore pe zi și foarte rar, trebuie să rămână noaptea pentru a lucra la oferte importante. Astfel, ei au timp să doarmă bine și să aibă grijă de sănătatea lor. Și în weekend au timp și pentru familie.
Dacă facem un studiu comparativ, managerii de fonduri speculative au mai mult echilibru între viața profesională și viața personală decât profesioniștii din domeniul investițiilor bancare.
Investment Banking vs Salariul fondului de hedging
Așa cum am menționat anterior, pentru un bancher de investiții, din prima zi va începe să câștige bani uriași. Dar pentru administratorii de fonduri speculative, meritul este cel care iese în evidență. Mai bine vă îmbunătățiți performanța investiției, cu atât mai mari ar fi șansele de a câștiga bani mari.
Totul este să te ții de cariera pe care o alegi. Dacă vă țineți de investițiile bancare, pe termen lung, veți câștiga milioane. Dar rambursarea fondurilor speculative este mult mai mare. Câștigul dvs. poate ajunge la un miliard de dolari. Ideea este să faceți o căutare sufletească înainte de a începe, astfel încât să puteți trece prin momente dificile.
Investment Banking vs Hedge Fund - Pro și contra
Să ne uităm la unele dintre meritele și dezavantajele investițiilor bancare și ale fondurilor speculative.
Banca de investitii
Pro:
- Banca de investiții este o profesie profitabilă în care ați fi centrul de atracție. Indiferent unde te duci, vei crea carisma în jurul tău. Gandeste-te la asta. Dacă sunteți un profesionist în domeniul investițiilor bancare, în funcție de modelare, companiile vor semna acele oferte mari și enorme.
- Profesia bancară de investiții plătește bine din prima zi. Dacă puteți finaliza MBA de la un institut de top, vi se va oferi o oportunitate directă de a lucra cu o bancă de top.
- Serviciile bancare de investiții permit unui profesionist să facă rețea în zone în care de obicei oamenii nu pot ajunge. Veți putea cunoaște CEO-uri, MD-uri, CFO-uri și puteți face legături excelente cu aceștia, ceea ce vă va ajuta în cele din urmă să încheiați oferte uriașe.
Contra:
- Profesia bancară de investiții nu este pentru cei slabi. Nu vei ajunge să-ți vezi familia la fel de mult precum ai vedea colegii tăi la birou. Ar trebui să lucrați 12-16 ore pe zi, chiar și în weekend. Astfel, menținerea unui echilibru între viața profesională și viața profesională nu este pentru profesioniștii în domeniul investițiilor bancare.
- Investițiile bancare plătesc cu siguranță uriașe. Dar, în comparație cu ceea ce câștigă un manager de fonduri speculative în 10 ani, compensația pentru profesioniștii din domeniul investițiilor bancare este hrana pentru pui.
- Se numește bancă de investiții, dar afacerea principală este strângerea de capital. Astfel, dacă crezi că este vorba despre investiții, te-ai înșela. Trebuie să vă dedicați timp major la crearea de pitch-book și la oferte de afaceri.
Hedge Fund
Pro:
- Administratorul fondului speculativ este o broască țestoasă din poveste. El își construiește cariera încet. Deoarece o carieră în fondurile speculative depinde în totalitate de meritocrație, există șanse mari de creștere, dacă sunteți gata să lucrați asupra dvs.
- Chiar dacă trebuie să lucrați 12 ore pe zi, veți putea menține un echilibru bun dintre viața profesională și cea profesională, deoarece rareori trebuie să treceți toată noaptea și puteți face pauze și la sfârșit de săptămână.
- Șansele tale de a câștiga bani uriași depind de tine. Nu vă descurajați de salariul mic de la început. Respectați-l ani de zile. Gândește pe termen lung. Lucrează din greu pe tine. Veți putea câștiga un miliard de dolari dacă rămâneți în această profesie timp de zece ani sau mai mult.
Contra:
- Calea către a deveni un administrator de fonduri speculative este mai dificilă. Trebuie să fii cel mai bun dintre toți pentru a putea câștiga bani uriași.
- La început, sunt mult mai puțini bani. Pentru că nu vă puteți aștepta să depășiți pe toată lumea din echipa dvs. din prima zi. Dar pe măsură ce înveți și te vei îmbunătăți, câștigurile tale se vor înmulți.
Analiza finală
Din discuția de mai sus, este posibil să aveți o idee despre care sunt înclinațiile dvs. Urmareste-ti fericirea. Banii sunt doar un produs secundar. Deci, asigurați-vă că orice alegeți, ar trebui să fie ceva ce nu puteți înceta să faceți până la ultima suflare a vieții voastre. Și apoi gândește-te la bani.
