Ce este factorul de leasing?
Factorul ratei de leasing este definit ca plata regulată pe care trebuie să o faceți atunci când un activ este luat în baza contractului de leasing și este de obicei exprimat ca procent din prețul total al echipamentului care a fost închiriat. Alternativ, poate fi definit ca factorul de rată unică care, atunci când este înmulțit cu costul echipamentului închiriat, va da fluxul regulat de plată pe care trebuie să îl faceți pentru luarea contractului de leasing.
Să presupunem că un echipament cu un cost de 10.000 USD are un factor de rată de închiriere de .0260, înseamnă o plată lunară de (10.000 * .0260) = 260 USD. Aceasta înseamnă că locatarul trebuie să plătească în fiecare lună o sumă de 260 USD pentru închirierea echipamentului în funcție de numărul necesar de perioade, care este stabilit în contractul de închiriere.
Tipuri
Există în primul rând două tipuri, care sunt în general explicate ca închiriere de mașini / echipamente și factor de rată de închiriere spațiu. Închirierea în mașină și echipament a companiei care închiriază obiectele achiziționează în principal mașina sau echipamentul de la dealeri sau agenți terți și ne oferă același lucru la închiriere. Înseamnă că plătim împrumutul pe care l-a luat locatorul pentru achiziționarea articolului, împrumutând bani în avans pentru a cumpăra mașina / echipamentul.
- Uneori, atât furnizorul de mașini, cât și locatorul pot fi singura entitate în care un contract terț oferă furnizorului de mașini să vândă stocul locatorului. Mai mult, aceasta este utilizată pentru a produce venituri din aceste active / obiecte înainte de a transfera înapoi mașina / echipamentul înapoi la furnizorul său ca articole folosite. Locatarul, pe de altă parte, primește obiectul care poate fi folosit chiar și fără a fi proprietar sau a suporta presiunea de a-l deține.
- Când vine vorba de bunuri imobiliare, scopul principal al acestuia este de a genera venituri din chirie de la chiriași. Astfel, doar două părți se implică în acest mod de execuție, iar orice rambursare pentru aplicarea de fonduri în imobiliare este acoperită de rata leasingului ca strategie a întregii configurări de afaceri.
Cum este calculat?
- Primul și cel mai important lucru luat în considerare este valoarea echipamentului și rata de amortizare înainte de a calcula factorul ratei de leasing. Calculul valorii echipamentului are, de asemenea, o metodologie asociată. Să presupunem că închiriam echipamente al căror preț de vânzare cu amănuntul, dacă cumpărăm noi, este de 70.000 USD și are o durată de viață utilă de 10 ani. Asta înseamnă că după 10 ani de la aplicarea deprecierii asupra acesteia, valoarea reziduală este de 10.000 USD. Apoi, valoarea echipamentului pentru leasing este de 70.000 $ - 10.000 $ = 60.000 $.
- Acum, calculând partea de amortizare, aici am văzut că valoarea echipamentului pe baza leasingului este de 60.000 USD și presupunem că termenul de leasing a fost stabilit la 5 ani. Astfel, partea de amortizare a plății de leasing care va fi efectuată lunar va fi de 60.000 $ / 60 = 1.000 $.
- Venind la acest calcul, să considerăm, de exemplu, rata anuală a dobânzii la 5% pe an. Se calculează practic prin împărțirea ratei dobânzii la numărul de luni luate în considerare pentru leasing. Deci aici va fi (0,05 / 60) = 0,008.
- Deci, în cele din urmă, pentru a ajunge la suma lunară care trebuie plătită pentru contractul de leasing, trebuie mai întâi să calculăm plata dobânzii, care se calculează după cum urmează: (70.000 USD + 10.000 USD) * 0,008 = 640 USD. Plata totală care trebuie efectuată include și partea de amortizare și, astfel, face 1.000 $ + 640 $ = 1.640 USD.
Exemplu
Să luăm un exemplu de mașină folosită pentru a produce jucării care au fost închiriate de 5 ani cu un factor de rată de închiriere de 0,008. Înseamnă a considera rata anuală a dobânzii pe piață la 5%; factorul a fost calculat prin împărțirea ratei dobânzii la numărul de ani în care se referă leasingul. adică 0,05 / 60 = 0,008. Pentru calcularea plății dobânzii, valoarea de piață a echipamentului plus valoarea reziduală se adaugă și se înmulțește cu factorul de leasing.
Conversia factorului ratei de leasing la rata dobânzii
Luarea în considerare atât a ratei dobânzii, cât și a factorului de leasing este foarte importantă atunci când vrem să verificăm care ne costă mai puțin, adică, dacă încheierea unui contract de leasing este benefic pentru cumpărarea de echipamente în cazul în care plata dobânzii la împrumuturi intră în imagine. Un număr foarte important care vine în această comparație este 2400, care se înmulțește cu factorul ratei de leasing pentru a ajunge la rata dobânzii. Un exemplu în acest sens poate presupune că avem un factor al ratei de leasing de 0,003, așa cum s-a menționat mai sus, atunci când dorim să îl convertim la rata dobânzii; înmulțim pur și simplu factorul cu 2400, adică 0,003 * 2400 = 7,2%. Astfel, vedem aici că rata dobânzii anuale ajunge să fie de 7,2% atunci când factorul de leasing este utilizat în 0,003. Pentru a verifica încrucișat acest calcul, putem face din nou un calcul invers, adică 7,2 / 2400 = 0,003
De ce sunt folosite?
- Există o dezbatere continuă permanentă cu privire la momentul închirierii de spațiu / echipament și la momentul deținerii întregului lucru. Principalul factor care joacă importanță în leasing este conceptul de timp și valoarea timpului banilor. Cu cuvinte simple, trebuie să luăm în considerare cât timp vom folosi proprietatea închiriată.
- Pentru a minimiza costul rezidual / scăzut atunci când cererea pentru anumite echipamente este destinată doar pe termen scurt, leasingul este decizia ideală. Acestea pot fi cazuri de cerințe operaționale necesare pentru extindere sau creștere, împreună cu condiții de piață temporare. În acest moment, leasingul este un scenariu inactiv, deoarece reduce sarcina de a deține echipamentul în ansamblu și, astfel, se termină cu un cost imens scufundat la sfârșit.
- De asemenea, atunci când o companie nu dorește să se concentreze pe probleme de afaceri non-core, cum ar fi întreținerea echipamentelor și a proprietății, leasingul poate fi o opțiune, deoarece elimină sarcina de a deține același lucru și, din nou, de a-l menține și el.
Factorul ratei de închiriere vs. rata dobânzii
Factorul ratei de leasing are un factor de bani în loc de o rată a dobânzii, în timp ce un factor de rată a dobânzii are o rată procentuală a dobânzii, care se calculează anual. În orice moment în care dorim să convertim factorul de bani sau factorul ratei de leasing la rata dobânzii, trebuie să înmulțim același lucru cu 2400. Factorii de leasing pot, uneori, să facă împrumuturile foarte costisitoare să pară mai ieftine. Aici, utilizatorul activului nu trebuie să dețină activul până la atingerea valorii sale reziduale, astfel pot fi aduse economii de costuri în acest mod. Contractul de împrumut în care rata dobânzii intră în imagine proprietarul activului trebuie să suportă atât cheltuielile împrumutului și dobânzii, cât și valoarea reziduală a activului.
Concluzie
Este foarte important să înțelegeți și să estimați plata globală, care trebuie efectuată în scopul contractului de leasing, altfel locatorul poate adăuga cu ușurință câteva sume suplimentare, iar locatarul nici măcar nu va ajunge să știe despre aceasta. O sumă suplimentară mică adăugată în fiecare lună, fără să știe, se poate dovedi a fi un număr mare la sfârșitul perioadei de închiriere. Ne ajută să înțelegem costul global al leasingului. Rata dobânzii se poate modifica în funcție de scenariile pieței, dar factorul ratei leasingului odată încheiat un acord rămâne fix pentru restul duratei contractului de leasing.
