Ce este Divizia Bancară de Investiții (IBD)?
Divizia de investiții bancare (IBD) este o divizie specială a băncii de investiții care oferă servicii de finanțare corporativă și consultanță. Este responsabil pentru strângerea de capital de către subscriitori, datorii și piețe hibride, precum și fuziuni și achiziții și diferite tipuri de mandate consultative.
Explicaţie
IBD oferă consultanță cu privire la tranzacții și ajută la aranjarea finanțării tranzacțiilor și la executarea fuziunilor și achizițiilor. Se compune din următorul tip de oferte:
- Fuziuni și achiziții (M&A) - furnizarea de servicii de consultanță privind fuziunea, vânzarea sau cumpărarea companiei. Serviciile includ construirea unei evaluări detaliate a companiei sau a diviziei, care ajută la luarea deciziei dacă clientul ar trebui să meargă mai departe cu tranzacția, care include și prețurile la care tranzacția este favorabilă închiderii. În afară de toate acestea, divizia M&A a grupului de investiții bancare oferă, de asemenea, expertiză în structurarea diferitelor tranzacții financiare implicate în acordul global de fuziune și achiziție și, de asemenea, implementarea eficientă a strategiei generale.
- Leveraged Finance - împrumutarea de bani companiilor pentru a ajuta la finanțarea achizițiilor.
- Piața de capitaluri proprii - furnizarea de consultanță cu privire la acțiuni și produse derivate din acțiuni, cum ar fi acțiuni, opțiuni, contracte futures etc.
- Piețe de capital datorii - oferind sfaturi valoroase cu privire la creșterea și structurarea datoriei pentru finanțarea achizițiilor.
- Restructurarea - îmbunătățirea structurilor generale ale unei companii pentru a o face mai profitabilă pe termen lung.
Grupurile Diviziei Bancare de Investiții
- IBD poate fi împărțit în mai multe grupuri, printre care cele mai frecvente sunt: Tehnologia mass-media și telecomunicații (TMT), Grupurile instituțiilor financiare (FIG), Energia, mineritul, asistența medicală, industria și imobiliarele.
- Realizează tot felul de oferte pentru firmele din acel sector. De exemplu, echipa FIG din această divizie va colabora cu clienți pentru creșterea datoriilor, IPO-uri, achiziții etc., dar va lucra doar cu clienți din acel sector.
- În orice zi, activitatea Diviziei bancare de investiții include consilierea unei companii cu privire la fuziunea transfrontalieră, structurarea ofertei publice inițiale a unei filiale, refinanțarea unei obligațiuni restante și multe altele.
- Unele bănci de investiții sunt bine cunoscute pentru că sunt bune în anumite sectoare, cum ar fi Goldman Sachs TMT (Tehnologia mass-media și telecomunicații), Morgan Stanley M&A (Fuziune și achiziție) și Bank of America LevFin.
Clienți bancari de investiții
Bancherul de investiții acționează ca consultant pentru o gamă largă de clienți pentru strângerea de capital și necesități de fuziune și achiziție. Clientela lor include:
- Guvernele - Această divizie colaborează cu guvernele pentru a strânge bani, a face comerț cu valori mobiliare și a cumpăra și vinde corporațiile coroanei.
- Corporații - Bancherii de investiții lucrează cu companii private și publice cunoscute sub numele de corporații pentru a le ajuta în oferirea ofertei publice inițiale (IPO), strângerea de capital suplimentar pentru creșterea afacerii, efectuarea de achiziții, furnizarea de cercetare și sfaturi generale privind finanțarea corporativă etc.
- Instituții - IBD lucrează îndeaproape cu investitorii instituționali care gestionează banii altor persoane (cunoscuți ca instituții) pentru a-i ajuta să tranzacționeze cu valori mobiliare și să ofere cercetări financiare detaliate.
Divizia bancară de investiții - Abilități necesare
Bancherii de investiții care lucrează în IBD necesită o mulțime de abilități de modelare financiară, evaluare și excelență pentru pregătirea rapoartelor de cercetare, consilierea clienților și finalizarea tranzacțiilor. Competențele majore necesare sunt menționate după cum urmează:
- Evaluarea afacerii
- Modelarea financiară
- Pitchbooks și prezentări
- Documente de tranzacție
- Managementul relațiilor
- Abilitati de negociere
- Vânzări și dezvoltare de afaceri.
Titluri de post
Există o ierarhie specială a posturilor în cadrul IBD. Cele mai frecvente titluri de posturi începând de la junior la funcția de senior sunt următoarele:
- Analist - Un analist se concentrează exclusiv pe modelarea financiară, pe activitatea de evaluare a companiilor și pe suportul pitchbook.
- Asociat - Sarcina unui asociat este de a gestiona analistul, de a face modelare financiară și, de asemenea, de a elabora pitchbook-uri.
- Vicepreședinte - Responsabilitatea vicepreședintelui este de a gestiona asociații, de a proiecta cărți de pitch, precum și de a merge la întâlniri cu clienții.
- Director - Directorul conduce echipa, întâlnește clienții și structurează tranzacțiile.
- Director general - El se concentrează exclusiv pe achiziționarea de noi clienți și afaceri pentru divizie.
Concluzie
Divizia bancară de investiții (IBD) acționează ca o punte de legătură între marile întreprinderi și investitori, unde aceștia joacă un rol important în consilierea întreprinderilor și guvernelor cu privire la modul de depășire a provocărilor financiare și achiziționarea de finanțare, indiferent dacă este vorba de acțiuni, emisii de obligațiuni sau produse derivate .
